Sepanjang sejarah modern, berinvestasi dalam saham telah menjadi salah satu cara yang paling efektif dan efisien bagi individu dan keluarga untuk mengumpulkan modal, membangun kekayaan, dan menumbuhkan pasif income mereka. Namun, saham tetap disalahpahami oleh sebagian besar masyarakat (termasuk mereka yang berinvestasi), banyak di antaranya memandang saham sebagai kekuatan misterius yang berada di luar penjelasan rasional; serangkaian huruf dan angka yang berfluktuasi pada ticker tape digital dan menyebabkan saldo rekening naik dan turun tanpa rima atau alasan.
Tapi kenyataannya adalah mengkoleksi saham yang dipilih dengan baik, terutama sebagai bagian darip portofolio aset dan kelas aset yang terdiversifikasi, dapat memberikan finansial freedom serta fleksibilitas untuk mengejar passion Anda pada waktu Anda bersamaan. Inilah yang perlu Anda ketahui tentang berinvestasi di saham.
Apa itu Saham?
Secara sederhana, saham adalah bagian kepemilikan hukum dalam bisnis. Korporasi menerbitkan saham, biasanya dalam satu dari dua varietas: saham biasa dan saham preferen. Saham kadang-kadang secara bergantian disebut "sekuritas", karena mereka adalah jenis sekuritas keuangan, atau "ekuitas," karena mereka mewakili kepemilikan (ekuitas) dalam bisnis.
Saham Biasa:
Ini adalah saham yang setiap orang biasanya maksud ketika mereka berbicara tentang investasi. Saham biasa berhak atas bagian proporsional dari keuntungan atau kerugian perusahaan. Para pemegang saham memilih Dewan Direksi yang (selain merekrut dan memecat CEO) memutuskan apakah akan mempertahankan laba tersebut atau mendelegasikan sebagian atau semua keuntungan itu kembali ke pemegang saham dalam bentuk dividen tunai - cek fisik atau setoran elektronik yang dikirim ke broker atau rekening pensiun yang memegang saham.
Saham preferen:
Pemegang saham dari saham preferen menerima dividen tertentu pada waktu yang telah ditentukan. Dividen ini biasanya harus dibayar terlebih dahulu, sebelum saham biasa dapat menerima dividen, dan jika perusahaan bangkrut, pemegang saham preferen mengungguli pemegang saham biasa dalam hal potensi memperoleh kembali investasi mereka dari penjualan atau pemulihan yang dicapai oleh dewan pengawas kepailitan. Beberapa saham preferen dapat dikonversi menjadi saham biasa.
Bagaimana Cara Membuat Saham, dan Mengapa Mereka Ada?
Saham ada karena beberapa alasan, tetapi di antara yang paling penting adalah sebagai berikut:
Saham memungkinkan perusahaan untuk meningkatkan modal (uang) untuk mengubah ide-ide bagus menjadi bisnis yang layak.
Saham menyediakan tempat bagi para investor untuk secara potensial mendapatkan pengembalian yang memuaskan atas modal yang memungkinkan mereka untuk mencapai tujuan keuangan mereka lebih cepat daripada yang mereka bisa.
Kepemilikan saham terpisah dari manajemen, memungkinkan mereka yang tidak memiliki minat, kemampuan, atau waktu untuk menjalankan suatu perusahaan untuk tetap berpartisipasi secara ekonomi dan melalui hak suara. Ini menghasilkan alokasi sumber daya yang lebih efisien, termasuk modal manusia.
Bagaimana Cara Kerja Saham
Bayangkan Anda ingin memulai toko ritel dengan anggota keluarga Anda. Anda memutuskan Anda membutuhkan 100.000.000 untuk membangun bisnis dari awal hingga memjadi perusahaan baru.
Anda membagi modal perusahaan menjadi 1.000 lembar saham. Harga setiap saham baru Anda adalah 100. 000. Jika Anda dapat menjual semua saham kepada anggota keluarga Anda, Anda akan memiliki 100.000.000 seperti yang Anda butuhkan (1.000 saham x 100.000 kontribusi modal per saham = 100.000.000 uang tunai untuk perusahaan).
Jika toko mendapatkan laba 500.000 setelah pajak selama tahun pertama, setiap saham akan berhak atas 1 / 1.000 laba. Anda akan membagi 500.000 dengan 1.000, menghasilkan laba 500 per saham (atau EPS, Earning Per Share). Anda juga dapat menghubungi rapat Dewan Direksi perusahaan dan memutuskan apakah Anda harus menggunakan uang itu untuk membayar dividen, membeli kembali beberapa saham, atau memperluas perusahaan dengan menginvestasikan kembali di toko ritel.
Pada titik tertentu, Anda dapat memutuskan ingin menjual saham Anda. Jika perusahaan cukup besar, Anda dapat melakukan penawaran umum perdana, atau IPO, memungkinkan Anda menjual saham Anda di bursa saham atau pasar over-the-counter.
Sebenarnya, itulah yang terjadi ketika Anda membeli atau menjual saham perusahaan melalui pialang saham. Anda mengatakan kepada pasar bahwa Anda tertarik untuk membeli atau menjual saham dari perusahaan tertentu, Bursa saham ( seperti BEI, Wall Street) mencocokkan Anda dengan seseorang yang bersedia mengambil sisi lain dari perdagangan, dan broker atau bursa mengambil biaya dan komisi untuk melakukannya. Alternatifnya, saham-saham bisa dikeluarkan untuk mendapatkan jutaan, atau bahkan miliaran rupiah untuk ekspansi.
Bagaimana Cara Investor Menghasilkan Uang Dengan Memiliki Saham?
Jika Anda adalah pemegang saham luar dan pasif, hanya ada tiga cara Anda dapat memperoleh keuntungan dari investasi Anda dalam keadaan biasa. Anda dapat mengumpulkan dividen tunai yang dikirimkan kepada Anda sebagai bagian Anda dari setiap keuntungan yang dihasilkan oleh perusahaan; Anda dapat menikmati peningkatan nilai intrinsik per saham; atau Anda dapat merealisasikan laba dari perubahan penilaian yang diterapkan pada laba perusahaan atau aset lainnya. Jika digabungkan, konsep ini diwakili oleh sesuatu yang dikenal sebagai pengembalian total investasi.
Bagaimana Cara Seseorang Berinvestasi dalam Saham?
Setelah Anda memutuskan bahwa Anda ingin memiliki saham, langkah selanjutnya adalah mempelajari cara membeli mereka. Sebaiknya pikirkan saham yang diperoleh melalui salah satu dari beberapa cara:
▪Berinvestasi melalui akun pialang saham yang telah terdaftar pada bursa.
▪Membeli saham perdana saat IPO.
▪Berinvestasi melalui manajer investasi
Jika Anda memutuskan untuk memilih kepemilikan saham Anda sendiri, bagaimana Anda menentukan mana yang masuk ke dalam portofolio Anda?
Memutuskan Saham Yang Mungkin Dimiliki
Menentukan saham mana yang ingin Anda pegang dalam portofolio investasi akan bergantung pada banyak faktor. Merupakan kesalahan umum bagi para pemula untuk berpikir bahwa tujuan dari setiap portofolio saham yang diberikan adalah untuk memaksimalkan pengembalian mutlak; dalam beberapa kasus, mungkin untuk mencoba mencapai hasil yang memuaskan sambil meminimalkan risiko, sementara dalam kasus lain, mungkin untuk mencoba meningkatkan pendapatan tunai dengan berfokus pada sekuritas yang menghasilkan lebih tinggi dari rata-rata, seperti saham blue-chip dengan dividen besar.
Untuk memiliki saham saham yang tepat Anda perlu meluangkan waktu untuk mencari perusahaan yang memiliki satu atau lebih dari beberapa karakteristik. Karakteristik ini mungkin termasuk hal-hal seperti:
▪Saham-saham bisnis yang memiliki sejarah panjang, stabil, atau keuntungan yang terus meningkat melalui siklus bisnis secara keseluruhan, yang mencakup setidaknya satu resesi.
▪Saham-saham bisnis yang memiliki manajemen yang ramah pemegang saham dan Direksi bersedia mengembalikan kelebihan modal kepada pemilik melalui dividen yang semakin meningkat dan pembelian kembali saham. (Program pembelian kembali saham adalah ketika sebuah perusahaan membeli kembali sahamnya sendiri, mengurangi total saham yang beredar. Ini berarti keuntungan dan kerugian di masa depan dibagi di antara lebih sedikit saham.)
▪Saham-saham bisnis yang memiliki pengembalian tinggi pada modal berwujud (artinya tidak membutuhkan banyak investasi dalam properti, pabrik, dan peralatan, atau sejumlah besar modal kerja yang dibatasi, untuk menghasilkan satu dolar penghasilan).
▪Saham-saham bisnis yang memiliki semacam keunggulan kompetitif yang signifikan yang menyulitkan pesaing untuk menggeser perusahaan.
▪Saham-saham bisnis yang diperdagangkan dengan rasio P/E rendah yang disesuaikan dengan siklus, rasio PEG, dan / atau rasio PEG yang disesuaikan dividen.
Apa Tujuan Utama Berinvestasi dalam Saham?
Investor yang bijaksana memahami bahwa permainan akhir bagi sebagian besar pemilik saham adalah berakhir dengan kumpulan bisnis luar biasa yang mengeluarkan uang tunai besar yang dapat mereka gunakan untuk menikmati hidup mereka. Investasi yang benar-benar hebat dalam saham bukanlah saham perusahaan yang Anda beli dengan satu harga dan dengan cepat menjualnya pada harga yang lain, berharap mendapatkan laba yang besar dalam waktu singkat; tetapi, lebih tepatnya, saham yang dapat Anda beli dan kemudian bertahan selama lebih dari 25 tahun karena laba per saham yang mendasari terus tumbuh ke arah langit bahkan ketika harga saham itu sendiri bergejolak.
Dan yang penting, ini bukan investasi yang akan membuat mereka kaya dalam semalam. Mereka membeli dan mengunci saham mereka, membiarkan waktu melakukan peningkatan sambil memastikan untuk tidak pernah menempatkan terlalu banyak kekayaan pribadi mereka dalam satu perusahaan. Dengan begitu, jika satu atau lebih gagal, mesin peracikan yang mereka buat terus bergejolak meningkatkan nilai intrinsik.
3 Cara Menghasilkan Uang Dalam Investasi Saham
Ada Tiga Sumber Laba yang mungkin untuk Anda sebagai Investor.
Ketika Anda mulai berinvestasi dalam saham, penting untuk memahami bagaimana Anda dapat menghasilkan uang dari memiliki saham; memahami tentang bagaimana cara meningkatan kekayaan dengan asumsi Anda telah memilih posisi Anda dengan bijak. Meskipun tampaknya rumit, namun sebenarnya cukup sederhana.
Saham dapat menghasilkan keuntungan melalui tiga komponen:
▸ Dividen
▸ Pertumbuhan dalam nilai intrinsik per saham ( jumlah pertumbuhan laba per saham)
▸ Perubahan dalam penilaian pada laba perusahaan atau aset lainnya, sering diukur dengan rasio harga terhadap pendapatan
Itulah tiga cara seseorang yang berinvestasi dalam saham bisa mendapatkan keuntungan secara ekonomi. Dia bisa mengumpulkan dividen tunai, mendapatkan bagian dalam pertumbuhan proporsional dari laba per saham yang mendasari, dan dapat menerima lebih banyak atau lebih sedikit untuk setiap rupiah dalam laba yang dihasilkan perusahaan berdasarkan tingkat kepanikan (ketakutan) atau optimisme (keserakahan) secara keseluruhan dalam ekonomi, yang pada gilirannya mendorong beberapa valuasi, juga dikenal sebagai rasio price-to-earning.
Melihat investasi saham secara rasional adalah satu-satunya cara cerdas untuk mengelola kekayaan Anda. Kapan pun Anda mempertimbangkan untuk mengakuisisi kepemilikan dalam bisnis — apa yang Anda lakukan saat Anda membeli saham di sebuah perusahaan — Anda harus mengambil selembar kertas atau kartu indeks dan tuliskan ketiga komponen tersebut, bersama dengan proyeksi Anda untuk mereka.
Itu adalah kekuatan berinvestasi dalam saham.
Ada Tiga Sumber Laba yang mungkin untuk Anda sebagai Investor.
Ketika Anda mulai berinvestasi dalam saham, penting untuk memahami bagaimana Anda dapat menghasilkan uang dari memiliki saham; memahami tentang bagaimana cara meningkatan kekayaan dengan asumsi Anda telah memilih posisi Anda dengan bijak. Meskipun tampaknya rumit, namun sebenarnya cukup sederhana.
Saham dapat menghasilkan keuntungan melalui tiga komponen:
▸ Dividen
▸ Pertumbuhan dalam nilai intrinsik per saham ( jumlah pertumbuhan laba per saham)
▸ Perubahan dalam penilaian pada laba perusahaan atau aset lainnya, sering diukur dengan rasio harga terhadap pendapatan
Itulah tiga cara seseorang yang berinvestasi dalam saham bisa mendapatkan keuntungan secara ekonomi. Dia bisa mengumpulkan dividen tunai, mendapatkan bagian dalam pertumbuhan proporsional dari laba per saham yang mendasari, dan dapat menerima lebih banyak atau lebih sedikit untuk setiap rupiah dalam laba yang dihasilkan perusahaan berdasarkan tingkat kepanikan (ketakutan) atau optimisme (keserakahan) secara keseluruhan dalam ekonomi, yang pada gilirannya mendorong beberapa valuasi, juga dikenal sebagai rasio price-to-earning.
Melihat investasi saham secara rasional adalah satu-satunya cara cerdas untuk mengelola kekayaan Anda. Kapan pun Anda mempertimbangkan untuk mengakuisisi kepemilikan dalam bisnis — apa yang Anda lakukan saat Anda membeli saham di sebuah perusahaan — Anda harus mengambil selembar kertas atau kartu indeks dan tuliskan ketiga komponen tersebut, bersama dengan proyeksi Anda untuk mereka.
Itu adalah kekuatan berinvestasi dalam saham.
